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随着8月2日的“倒债”期限迫近,美债持有者的焦虑与日俱增。其中,对美债依赖程度最高的华尔街众多大行已开始高度戒备,准备在8月份削减对美债的使用,以防美国违约可能激发的连锁反应,比如金融衍生品市场的剧烈波动。

知名“空头”也加入了这场应对美债危机的提前“彩排”。投资人罗杰斯透露准备做空美国国债,在他看来,庞大债务重压之下,美国面临着比2008年金融海啸还要严重的一场危机。

不过,来自美国官方的一些人士则对债务协议的达成持乐观看法,并称美国两党近日已加快减债谈判步伐。

违约或酿市场灾难

“美国最大的一些银行正准备在8月份削减对美国国债的使用。”

《金融时报》13日援引华尔街部分资深银行业高管人士的话透露,华尔街大行正高度戒备,以防两党最终未能达成提高债务上限的协议,市场可能出现剧烈波动。

美国联邦债务已在5月份触及14.3万亿美元的上限,美财政部警告说,如果在8月2日之前,国会仍不能通过立法提高债务上限,美国就可能面临债务违约风险。

截至目前,美国国债总额约9.7万亿美元,被全球各国的投资人广泛持有。

但特别值得注意的是,这其中有近四成、总额约4万亿美元的已发行国债,都被用来作为各种金融市场交易的最安全抵押品,比如衍生品交易市场。这也就意味着,一旦美国因为债务上限的纠纷而出现违约的苗头和风险,美债作为安全抵押品的资质将受到怀疑和削弱,进而导致相关市场出现剧烈波动。

正是考虑到这种现实的风险,一些华尔街银行业高管透露,他们已计划在8月初降低对美债的依赖,增加持有现金,以备在需要时为衍生品及其他交易作担保。

据称,华尔街已告知美国财政部,一旦发生债务可能违约的情况,可能给金融市场带来巨大冲击。《金融时报》引述美国财政部借款顾问委员会主席、摩根大通高管马修·赞姆斯今年4月在致美国财长盖特纳的一封信中的原话报道称:“违约可能引发一轮追缴保证金、加大对抵押品折价的浪潮,进而导致去杠杆操作和放贷水平的骤降。”

鲁比尼预警债市“造反”

美国的一些交易所也在密切关注美国债务问题的发展。芝加哥商品交易所集团称,随着美国逼近债务上限,该交易所将继续监视流动性环境和适当的抵押品折价。该集团接受美国国债作为期货头寸担保。

无独有偶,一些知名人士近期也对美国的债务问题提出警告,其中包括曾预言了金融危机的纽约大学教授鲁比尼,以及投资人罗杰斯。

近日在新加坡接受采访时,鲁比尼将美国的财政困境列为可能诱发冲击全球经济的“完美风暴”的几大风险因素之首,其他几个分别是中国经济增长趋缓、欧洲债务重组及日本经济停滞。

鲁比尼表示,美国如果不能解决预算赤字问题,可能会引发债市“造反”。他表示,美国负债太高的问题一拖再拖,最晚到2013年前后,风险可能集中爆发。

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